P-现值、F-终值、A-年金

1、单利现值P=F/(1+n×i)‖单利终值F=P×(1+n×i)‖二者互为倒数

2、复利现值P=F/(1+i)n =F(P/F，i，n)――求什么就把什么写在前面

3、复利终值F=P(1+i)n　=P(F/P，i，n)

4、年金终值F=A(F/A，i，n)――偿债基金的倒数偿债基金A= F(A/F，i，n)

5、年金现值P=A(P/A，i，n)――资本回收额的倒数资本回收额A= P(A/P，i，n)

6、即付年金终值F=A〔(F/A，i，n+1)-1〕――年金终值期数+1系数-1

7、即付年金现值P=A〔(P/A，i，n-1)+1〕――年金现值期数-1系数+

8、递延年金终值F= A(F/A，i，n)――n表示A的个数

9、递延年金现值P=A(P/A，i，n)×(P/F，i，m)先后面的年金现再前面的复利现

10、永续年金P=A/i

11、内插法瑁老师口诀：反向变动的情况比较多

同向变动：i=最小比+(中-小)/(大-小)(最大比-最小比)

反向变动：i=最小比+(大-中)/(大-小)(最大比-最小比)

12、实际利率=(1+名义/次数)次数-1

股票计算：

13、本期收益率=年现金股利/本期股票价格

14、不超过一年持有期收益率=(买卖价差+持有期分得现金股利)/买入价持有期年均收益率=持有期收益率/持有年限

15、超过一年=各年复利现值相加(运用内插法)

16、固定模型股票价值=股息/报酬率――永续年金

17、股利固定增长价值=第一年股利/(报酬率-增长率)债券计算

18、债券估价=每年利息的年金现值+面值的复利现值

19、到期一次还本=面值单利本利和的复利现值

20、零利率=面值的复利现值

21、本期收益率=年利息/买入价

22、不超过持有期收益率=(持有期间利息收入+买卖价差)/买入价持有期年均收益率=持有期收益率/持有年限(按360天/年)

23、超过一年到期一次还本付息=√(到期额或卖出价/买入价)(开持有期次方)

24、超过一年每年末付息=持有期年利息的年金现值+面值的复利现值与债券估价公式一样，这里求的是i，用内插法